南方智匯量化選股混合型證券投資基金（A類份額）基金產(chǎn)品資料概要
南方智匯量化選股混合型證券投資基金（A類份額）基金產(chǎn)品資料概要
南方智匯量化選股混合型證券投資基金（A類份額）基金產(chǎn)
品資料概要
編制日期：2026年3月25日
送出日期：2026年3月26日
本概要提供本基金的重要信息，是招募說(shuō)明書的一部分。
作出投資決定前，請(qǐng)閱讀完整的招募說(shuō)明書等銷售文件。
一、產(chǎn)品概況
南方智匯量化選股混合
基金簡(jiǎn)稱基金代碼026939
A
南方基金管理股份有限上海浦東發(fā)展銀行股份
基金管理人基金托管人
公司有限公司
基金合同生效日-
基金類型混合型交易幣種人民幣
運(yùn)作方式普通開放式
開放頻率每個(gè)開放日
開始擔(dān)任本基金
-
基金經(jīng)理的日期基金經(jīng)理許公磊
證券從業(yè)日期2017年2月14日
注：本基金為混合型（偏股混合型）
二、基金投資與凈值表現(xiàn)
（一）投資目標(biāo)與投資策略
詳見《南方智匯量化選股混合型證券投資基金招募說(shuō)明書》第九部分“基金的投資”。
在有效控制組合風(fēng)險(xiǎn)并保持良好流動(dòng)性的前提下，通過(guò)專業(yè)化研究分
投資目標(biāo)
析，力爭(zhēng)實(shí)現(xiàn)基金資產(chǎn)的長(zhǎng)期穩(wěn)定增值。
本基金的投資范圍為具有良好流動(dòng)性的金融工具，包括國(guó)內(nèi)依法發(fā)行上
市的股票（包括主板、創(chuàng)業(yè)板、科創(chuàng)板、北京證券交易所股票及其他經(jīng)
中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)或注冊(cè)上市的股票以及存托憑證（下同））、內(nèi)地與香港
股票市場(chǎng)交易互聯(lián)互通機(jī)制允許買賣的規(guī)定范圍內(nèi)的香港聯(lián)合交易所上
市的股票（簡(jiǎn)稱“港股通股票”）、債券（包括國(guó)內(nèi)依法發(fā)行的國(guó)債、央
行票據(jù)、金融債券、企業(yè)債券、公司債券、中期票據(jù)、短期融資券、超
短期融資券、公開發(fā)行的次級(jí)債券、政府支持機(jī)構(gòu)債券、政府支持債券、
投資范圍
地方政府債券、可轉(zhuǎn)換債券、可交換債券及其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許投資
的債券）、資產(chǎn)支持證券、債券回購(gòu)、銀行存款（包括協(xié)議存款、定期存
款及其他銀行存款）、同業(yè)存單、貨幣市場(chǎng)工具、金融衍生品（包括股指
期貨、國(guó)債期貨、股票期權(quán)、信用衍生品等）以及經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許基
金投資的其他金融工具，但需符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定。
本基金可根據(jù)法律法規(guī)參與融資業(yè)務(wù)。
如法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行
南方智匯量化選股混合型證券投資基金（A類份額）基金產(chǎn)品資料概要
適當(dāng)程序后，可以將其納入投資范圍。
本基金的投資組合比例如下：本基金股票（含存托憑證）投資占基金資
產(chǎn)的比例范圍為60%-95%（其中港股通股票投資比例不得超過(guò)股票資產(chǎn)
的50%）。本基金每個(gè)交易日日終在扣除股指期貨合約、國(guó)債期貨合約、
股票期權(quán)合約需繳納的交易保證金后，應(yīng)當(dāng)保持不低于基金資產(chǎn)凈值5%
的現(xiàn)金或者到期日在一年以內(nèi)的政府債券。其中現(xiàn)金不包括結(jié)算備付金、
存出保證金、應(yīng)收申購(gòu)款等。
如果法律法規(guī)或中國(guó)證監(jiān)會(huì)變更投資品種的投資比例限制，基金管理人
在履行適當(dāng)程序后，可以調(diào)整上述投資品種的投資比例。
1、資產(chǎn)配置策略；2、股票投資策略；3、債券投資策略；4、金融衍生
主要投資策略品投資策略；5、資產(chǎn)支持證券投資策略；6、融資投資策略；7、存托憑
證投資策略
中證全指指數(shù)收益率×70%+中證港股通綜合指數(shù)（人民幣）收益率×
業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)
5%+中債-綜合財(cái)富（1-3年）指數(shù)收益率×25%
本基金為混合型基金，一般而言，其長(zhǎng)期平均風(fēng)險(xiǎn)和預(yù)期的收益低于股
票型基金，高于債券型基金、貨幣市場(chǎng)基金。本基金可投資港股通股票，
風(fēng)險(xiǎn)收益特征除了需要承擔(dān)與境內(nèi)證券投資基金類似的市場(chǎng)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)等一般投資風(fēng)險(xiǎn)
之外，本基金還面臨匯率風(fēng)險(xiǎn)、香港市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)等境外證券市場(chǎng)投資所面
臨的特別投資風(fēng)險(xiǎn)。
（二）投資組合資產(chǎn)配置圖表/區(qū)域配置圖表
無(wú)。
（三）自基金合同生效以來(lái)基金每年的凈值增長(zhǎng)率及與同期業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的比較圖
無(wú)。
三、投資本基金涉及的費(fèi)用
（一）基金銷售相關(guān)費(fèi)用
份額（S）或金額（M）/持
費(fèi)用類型收費(fèi)方式/費(fèi)率備注
有期限（N）
M
認(rèn)購(gòu)費(fèi)
1000萬(wàn)元≤M每筆1000元-
M
申購(gòu)費(fèi)（前收費(fèi)）
1000萬(wàn)元≤M每筆1000元-
N
7天≤N
贖回費(fèi)
30天≤N
180天≤N 0%-
注：通過(guò)直銷機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)本基金A類基金份額不收取認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)費(fèi)。通過(guò)其他銷售機(jī)
構(gòu)認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)本基金A類基金份額的投資人，認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)費(fèi)率如上表所示。
投資人重復(fù)認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)，須按每次認(rèn)購(gòu)/申購(gòu)所對(duì)應(yīng)的費(fèi)率檔次分別計(jì)費(fèi)。
本基金A類基金份額的認(rèn)購(gòu)費(fèi)用由通過(guò)直銷機(jī)構(gòu)以外的其他銷售機(jī)構(gòu)認(rèn)購(gòu)A類基金份額
的投資人承擔(dān)，不列入基金財(cái)產(chǎn)，主要用于本基金的市場(chǎng)推廣、銷售、登記等各項(xiàng)費(fèi)用。
南方智匯量化選股混合型證券投資基金（A類份額）基金產(chǎn)品資料概要
贖回費(fèi)用由贖回基金份額的基金份額持有人承擔(dān)，在基金份額持有人贖回基金份額時(shí)收
取。贖回費(fèi)全額歸入基金財(cái)產(chǎn)。
（二）基金運(yùn)作相關(guān)費(fèi)用
以下費(fèi)用將從基金資產(chǎn)中扣除：
費(fèi)用類別收費(fèi)方式/年費(fèi)率或金額收取方
管理費(fèi)1.20%基金管理人和銷售機(jī)構(gòu)
托管費(fèi)0.2%基金托管人
銷售服務(wù)費(fèi)-銷售機(jī)構(gòu)
《基金合同》生效后與基金相關(guān)的信息披露費(fèi)用（法律法
規(guī)、中國(guó)證監(jiān)會(huì)另有規(guī)定的除外）；《基金合同》生效后與
基金相關(guān)的會(huì)計(jì)師費(fèi)、律師費(fèi)、公證費(fèi)、訴訟費(fèi)和仲裁
費(fèi)；基金份額持有人大會(huì)費(fèi)用；基金的證券/期貨/期權(quán)/信
其他費(fèi)用用衍生品交易費(fèi)用；基金的銀行匯劃費(fèi)用；基金相關(guān)賬戶
的開戶及維護(hù)費(fèi)用；因投資港股通股票而產(chǎn)生的各項(xiàng)合理
費(fèi)用；因參與融資業(yè)務(wù)而產(chǎn)生的各項(xiàng)合理費(fèi)用；按照國(guó)家
有關(guān)規(guī)定和《基金合同》約定，可以在基金財(cái)產(chǎn)中列支的
其他費(fèi)用。
注：本基金交易證券等產(chǎn)生的費(fèi)用和稅負(fù)，按實(shí)際發(fā)生額從基金資產(chǎn)扣除。上表中年費(fèi)
用金額為基金整體承擔(dān)費(fèi)用，非單個(gè)基金份額類別費(fèi)用，且年金額為預(yù)估值，最終實(shí)際金額
以基金定期報(bào)告披露為準(zhǔn)。
（三）基金運(yùn)作綜合費(fèi)用測(cè)算
-
四、風(fēng)險(xiǎn)揭示與重要提示
（一）風(fēng)險(xiǎn)揭示
本基金不提供任何保證。投資者可能損失本金。
投資有風(fēng)險(xiǎn)，投資者購(gòu)買基金時(shí)應(yīng)認(rèn)真閱讀本基金的《招募說(shuō)明書》等銷售文件。
1、本基金的特有風(fēng)險(xiǎn)
（1）本基金為混合型證券投資基金，本基金股票（含存托憑證）投資占基金資產(chǎn)的比
例范圍為60%-95%（其中港股通股票投資比例不得超過(guò)股票資產(chǎn)的50%）。因此，國(guó)內(nèi)和港
股通標(biāo)的股票市場(chǎng)和債券市場(chǎng)的變化均會(huì)影響到基金業(yè)績(jī)表現(xiàn)，基金凈值表現(xiàn)因此可能受到
影響。
（2）投資港股通股票的風(fēng)險(xiǎn)
本基金投資于法律法規(guī)規(guī)定范圍內(nèi)的香港聯(lián)合交易所上市的股票。除了需要承擔(dān)與境內(nèi)
證券投資基金類似的市場(chǎng)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)等一般投資風(fēng)險(xiǎn)之外，本基金還面臨匯率風(fēng)險(xiǎn)、香港市場(chǎng)
風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)制度以及交易規(guī)則不同等境外證券市場(chǎng)投資所面臨的特有風(fēng)險(xiǎn)，包括但不限于：
1）匯率風(fēng)險(xiǎn)、2）香港市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、3）香港交易市場(chǎng)制度或規(guī)則不同帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)、4）港
股通制度限制或調(diào)整帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)、5）法律和政治風(fēng)險(xiǎn)、6）會(huì)計(jì)制度風(fēng)險(xiǎn)、7）稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。
（3）本基金投資范圍包括股指期貨、國(guó)債期貨、股票期權(quán)、信用衍生品等金融衍生品，
可能給本基金帶來(lái)額外風(fēng)險(xiǎn)。投資股指期貨、國(guó)債期貨的風(fēng)險(xiǎn)包括但不限于杠桿風(fēng)險(xiǎn)、保證
金風(fēng)險(xiǎn)、期貨價(jià)格與基金投資品種價(jià)格的相關(guān)度降低帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)等；投資股票期權(quán)的風(fēng)險(xiǎn)包
南方智匯量化選股混合型證券投資基金（A類份額）基金產(chǎn)品資料概要
括但不限于市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、交易對(duì)手信用風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、保證金風(fēng)險(xiǎn)等；由此可
能增加本基金凈值的波動(dòng)性。為對(duì)沖信用風(fēng)險(xiǎn)，本基金可能投資于信用衍生品，信用衍生品
的投資可能面臨流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、償付風(fēng)險(xiǎn)以及價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)等。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)是信用衍生品在交
易轉(zhuǎn)讓過(guò)程中因?yàn)闊o(wú)法找到交易對(duì)手或交易對(duì)手較少導(dǎo)致難以將其變現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。償付風(fēng)險(xiǎn)是
在信用衍生品的存續(xù)期內(nèi)，由于不可控制的市場(chǎng)及環(huán)境變化，創(chuàng)設(shè)機(jī)構(gòu)可能出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)狀況不
佳或創(chuàng)設(shè)機(jī)構(gòu)的現(xiàn)金流與預(yù)期發(fā)生一定的偏差，從而影響信用衍生品結(jié)算的風(fēng)險(xiǎn)。價(jià)格波動(dòng)
風(fēng)險(xiǎn)是由于創(chuàng)設(shè)機(jī)構(gòu)或所受保護(hù)債券主體經(jīng)營(yíng)情況出現(xiàn)變化，導(dǎo)致信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)調(diào)整對(duì)創(chuàng)設(shè)
機(jī)構(gòu)或所保護(hù)債券的信用級(jí)別，引起信用衍生品交易價(jià)格波動(dòng)，從而影響投資者的利益的風(fēng)
險(xiǎn)。
（4）本基金的投資范圍包括資產(chǎn)支持證券。資產(chǎn)支持證券存在信用風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、
流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、提前償付風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和法律風(fēng)險(xiǎn)等。
（5）本基金投資流通受限證券的風(fēng)險(xiǎn)。本基金可投資于流通受限證券，因此可能面臨
在一定的價(jià)格下無(wú)法賣出而要降價(jià)賣出的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)由于流通受限證券的非流通特性，在本
基金參與投資后將在一定期限內(nèi)無(wú)法流通，在面臨基金大規(guī)模贖回的情況下有可能因?yàn)闊o(wú)法
變現(xiàn)造成流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。目前，本基金管理人已建立了健全的內(nèi)部控制體系，全面監(jiān)控流動(dòng)性
受限證券的種類、投資比例、內(nèi)部審批流程、信息披露、日常風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控等環(huán)節(jié)，做好危機(jī)處
理預(yù)案，確保流通受限證券投資的合法合規(guī)。
（6）投資于存托憑證的風(fēng)險(xiǎn)。本基金的投資范圍包括國(guó)內(nèi)依法發(fā)行上市的存托憑證
（“中國(guó)存托憑證”），除與其他僅投資于滬深市場(chǎng)股票的基金所面臨的共同風(fēng)險(xiǎn)外，存托
憑證有可能出現(xiàn)股價(jià)波動(dòng)較大的情況，投資者有可能面臨中國(guó)存托憑證價(jià)格大幅波動(dòng)甚至出
現(xiàn)較大虧損的風(fēng)險(xiǎn)，以及與中國(guó)存托憑證發(fā)行機(jī)制相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)，包括存托憑證持有人與境外
基礎(chǔ)證券發(fā)行人的股東在法律地位、享有權(quán)利等方面存在差異可能引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)；存托憑證持
有人在分紅派息、行使表決權(quán)等方面的特殊安排可能引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)；存托協(xié)議自動(dòng)約束存托憑
證持有人的風(fēng)險(xiǎn)；因多地上市造成存托憑證價(jià)格差異以及波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)；存托憑證持有人權(quán)益
被攤薄的風(fēng)險(xiǎn)；存托憑證退市的風(fēng)險(xiǎn)；已在境外上市的基礎(chǔ)證券發(fā)行人，在持續(xù)信息披露監(jiān)
管方面與境內(nèi)可能存在差異的風(fēng)險(xiǎn)；境內(nèi)外法律制度、監(jiān)管環(huán)境差異可能導(dǎo)致的其他風(fēng)險(xiǎn)。
但基金資產(chǎn)并非必然參與存托憑證的投資，基金可根據(jù)投資策略需要或不同市場(chǎng)環(huán)境的變化，
選擇是否采用存托憑證投資策略。
（7）參與融資業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)
本基金可參與融資業(yè)務(wù)。融資業(yè)務(wù)除面臨普通證券交易面臨的政策風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、違
約風(fēng)險(xiǎn)、業(yè)務(wù)資格合法性風(fēng)險(xiǎn)、系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)等各種風(fēng)險(xiǎn)外，因融資業(yè)務(wù)的杠桿效應(yīng)，本基金的
凈值可能表現(xiàn)出更大的波動(dòng)性，投資者有機(jī)會(huì)獲得較大的收益，也有可能蒙受損失。
（8）投資科創(chuàng)板股票的風(fēng)險(xiǎn)
1）股價(jià)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)：科創(chuàng)板對(duì)個(gè)股每日漲跌幅限制為20%，且新股上市后的前5個(gè)交易
日不設(shè)置漲跌幅限制，股價(jià)可能表現(xiàn)出比A股其他板塊更為劇烈的波動(dòng)；
2）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：由于科創(chuàng)板股票的投資者門檻較高，股票流動(dòng)性弱于A股其他板塊，
投資者可能在特定階段對(duì)科創(chuàng)板個(gè)股形成一致性預(yù)期，因此存在基金持有股票無(wú)法正常交易
的風(fēng)險(xiǎn)。
3）退市風(fēng)險(xiǎn)：科創(chuàng)板的退市標(biāo)準(zhǔn)將比A股其他板塊更加嚴(yán)格，且不再設(shè)置暫停上市、
恢復(fù)上市和重新上市等環(huán)節(jié)，因此上市公司退市風(fēng)險(xiǎn)更大，可能給基金凈值帶來(lái)不利影響。
4）投資集中風(fēng)險(xiǎn)：科創(chuàng)板上市企業(yè)主要屬于科技創(chuàng)新成長(zhǎng)型企業(yè)，其商業(yè)模式、盈利、
風(fēng)險(xiǎn)和業(yè)績(jī)波動(dòng)等特征較為相似，因此基金難以通過(guò)分散投資來(lái)降低風(fēng)險(xiǎn)，若股票價(jià)格同向
波動(dòng)，將引起基金凈值波動(dòng)。
（9）投資于北交所股票的風(fēng)險(xiǎn)
南方智匯量化選股混合型證券投資基金（A類份額）基金產(chǎn)品資料概要
1）由于投資標(biāo)的、市場(chǎng)制度以及交易規(guī)則等差異帶來(lái)的特有風(fēng)險(xiǎn)
北京證券交易所是獨(dú)立于滬深證券交易所之外的全國(guó)性證券交易所，其制度規(guī)則，包括
股票發(fā)行、交易、分層管理、投資者適當(dāng)性等方面與滬深證券交易所的制度規(guī)則存在一定差
別，可能導(dǎo)致掛牌股票股價(jià)波動(dòng)較大。且北交所市場(chǎng)作為全新的市場(chǎng)，相關(guān)制度規(guī)則還需要
不斷修訂和完善。這些因素的變化可能對(duì)本組合進(jìn)入或退出投資增加難度，從而對(duì)投資收益
以及正常的申購(gòu)贖回產(chǎn)生直接或間接的影響。
2）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)
北交所將以現(xiàn)有的新三板精選層為基礎(chǔ)組建，與滬深證券交易所上市公司相比，北交所
掛牌公司可能股權(quán)相對(duì)集中、投資者門檻較高，因此市場(chǎng)整體流動(dòng)性可能弱于滬深證券交易
所，投資者可能在特定階段對(duì)北交所部分個(gè)股形成一致性預(yù)期，因此基金存在持有股票無(wú)法
正常交易的風(fēng)險(xiǎn)。
3）上市公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)
北交所主要服務(wù)創(chuàng)新型中小企業(yè)，企業(yè)多處于成長(zhǎng)期，規(guī)模可能偏小，往往具有依賴核
心技術(shù)人員和供應(yīng)商、客戶集中度高、應(yīng)對(duì)外部沖擊能力較弱等特點(diǎn)，企業(yè)上市后的持續(xù)創(chuàng)
新能力、收入及盈利水平等仍具有較大不確定性。
4）上市公司退市風(fēng)險(xiǎn)
北交所股票可能因觸及退市情形被終止上市。因觸及交易類情形被終止上市的北交所股
票，不進(jìn)入退市整理期；因觸及財(cái)務(wù)類、規(guī)范類及重大違法類情形被終止上市的，進(jìn)入退市
整理期交易15個(gè)交易日。
2、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)
證券市場(chǎng)價(jià)格受到經(jīng)濟(jì)因素、政治因素、投資心理和交易制度等各種因素的影響，導(dǎo)致
基金收益水平變化，產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)，主要包括：
（1）政策風(fēng)險(xiǎn)、（2）利率風(fēng)險(xiǎn)、（3）信用風(fēng)險(xiǎn)、（4）購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)、（5）債券收益
率曲線變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)、（6）再投資風(fēng)險(xiǎn)、（7）債券回購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)、（8）經(jīng)濟(jì)周期風(fēng)險(xiǎn)、（9）上市
公司經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。
3、開放式基金共有的風(fēng)險(xiǎn)如管理風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和其他風(fēng)險(xiǎn)。
4、本基金法律文件風(fēng)險(xiǎn)收益特征表述與銷售機(jī)構(gòu)基金風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)、銷售機(jī)構(gòu)之間的基金
風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)可能不一致的風(fēng)險(xiǎn)
本基金法律文件投資章節(jié)有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)收益特征的表述是基于投資范圍、投資比例、證券、
期貨市場(chǎng)普遍規(guī)律等做出的概述性描述，代表了一般市場(chǎng)情況下本基金的長(zhǎng)期風(fēng)險(xiǎn)收益特征。
銷售機(jī)構(gòu)(包括基金管理人直銷機(jī)構(gòu)和其他銷售機(jī)構(gòu))根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)對(duì)本基金進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)
評(píng)價(jià)，不同的銷售機(jī)構(gòu)采用的評(píng)價(jià)方法可能存在不同，因此銷售機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)價(jià)與基金
法律文件中風(fēng)險(xiǎn)收益特征的表述可能存在不同，銷售機(jī)構(gòu)之間的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)價(jià)也可能存在不
同，銷售機(jī)構(gòu)基于自身采用的評(píng)價(jià)方法可能對(duì)基金的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)進(jìn)行定期或不定期的調(diào)整，但
銷售機(jī)構(gòu)向投資人推介基金產(chǎn)品時(shí)，所依據(jù)的基金產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)價(jià)結(jié)果不得低于基金管理
人作出的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)價(jià)結(jié)果。投資人在購(gòu)買本基金時(shí)需按照銷售機(jī)構(gòu)的要求完成風(fēng)險(xiǎn)承受能
力與產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)之間的匹配檢驗(yàn)。
5、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估
（1）本基金的申購(gòu)、贖回安排
（2）投資市場(chǎng)、行業(yè)及資產(chǎn)的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估
（3）巨額贖回情形下的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理措施
（4）實(shí)施備用的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具的情形、程序及對(duì)投資者的潛在影響
本基金在面臨大規(guī)模贖回的情況下有可能因?yàn)闊o(wú)法變現(xiàn)造成流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。如果出現(xiàn)流動(dòng)
性風(fēng)險(xiǎn)，基金管理人經(jīng)與基金托管人協(xié)商，在確保投資者得到公平對(duì)待的前提下，可實(shí)施備
南方智匯量化選股混合型證券投資基金（A類份額）基金產(chǎn)品資料概要
用的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具，作為特定情形下基金管理人流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理的輔助措施，包括但
不限于延期辦理巨額贖回申請(qǐng)、暫停接受贖回申請(qǐng)、延緩支付贖回款項(xiàng)、收取短期贖回費(fèi)、
暫?；鸸乐?、擺動(dòng)定價(jià)、實(shí)施側(cè)袋機(jī)制以及中國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)定的其他措施。同時(shí)基金管理人
應(yīng)時(shí)刻防范可能產(chǎn)生的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行日常監(jiān)控，保護(hù)持有人的利益。當(dāng)實(shí)
施備用的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具時(shí)，有可能無(wú)法按合同約定的時(shí)限支付贖回款項(xiàng)。
6、基金投資組合收益率與業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)收益率偏離的風(fēng)險(xiǎn)
本基金業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)僅作為考察基金業(yè)績(jī)的參考，業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)的表現(xiàn)并不代表基金實(shí)
際的收益情況。本基金實(shí)際運(yùn)作中投資的對(duì)象及其權(quán)重與基準(zhǔn)指數(shù)的成份股及其權(quán)重并非完
全一致，可能出現(xiàn)投資組合收益率與業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)收益率偏離的風(fēng)險(xiǎn)。
7、實(shí)施側(cè)袋機(jī)制對(duì)投資者的影響
側(cè)袋機(jī)制是一種流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管理工具，是將特定資產(chǎn)分離至專門的側(cè)袋賬戶進(jìn)行處置清
算，并以處置變現(xiàn)后的款項(xiàng)向基金份額持有人進(jìn)行支付，目的在于有效隔離并化解風(fēng)險(xiǎn)。但
基金啟用側(cè)袋機(jī)制后，側(cè)袋賬戶份額將停止披露基金份額凈值，并不得辦理申購(gòu)、贖回和轉(zhuǎn)
換，僅主袋賬戶份額正常開放贖回，因此啟用側(cè)袋機(jī)制時(shí)持有基金份額的持有人將在啟用側(cè)
袋機(jī)制后同時(shí)持有主袋賬戶份額和側(cè)袋賬戶份額，側(cè)袋賬戶份額不能贖回，其對(duì)應(yīng)特定資產(chǎn)
的變現(xiàn)時(shí)間具有不確定性，最終變現(xiàn)價(jià)格也具有不確定性并且有可能大幅低于啟用側(cè)袋機(jī)制
時(shí)的特定資產(chǎn)的估值，基金份額持有人可能因此面臨損失。
實(shí)施側(cè)袋機(jī)制期間，因本基金不披露側(cè)袋賬戶份額的凈值，即便基金管理人在基金定期
報(bào)告中披露報(bào)告期末特定資產(chǎn)可變現(xiàn)凈值或凈值區(qū)間的，也不作為特定資產(chǎn)最終變現(xiàn)價(jià)格的
承諾，因此對(duì)于特定資產(chǎn)的公允價(jià)值和最終變現(xiàn)價(jià)格，基金管理人不承擔(dān)任何保證和承諾的
責(zé)任。
基金管理人將根據(jù)主袋賬戶運(yùn)作情況合理確定申購(gòu)政策,因此實(shí)施側(cè)袋機(jī)制后主袋賬
戶份額存在暫停申購(gòu)的可能。
啟用側(cè)袋機(jī)制后，基金管理人計(jì)算各項(xiàng)投資運(yùn)作指標(biāo)和基金業(yè)績(jī)指標(biāo)時(shí)僅需考慮主袋賬
戶資產(chǎn)，并根據(jù)相關(guān)規(guī)定對(duì)分割側(cè)袋賬戶資產(chǎn)導(dǎo)致的基金凈資產(chǎn)減少進(jìn)行按投資損失處理，
因此本基金披露的業(yè)績(jī)指標(biāo)不能反映特定資產(chǎn)的真實(shí)價(jià)值及變化情況。
（二）重要提示
南方智匯量化選股混合型證券投資基金（以下簡(jiǎn)稱“本基金”）經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)2026
年2月26日證監(jiān)許可[2026]340號(hào)文注冊(cè)募集。中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)本基金募集的注冊(cè)，并不表
明其對(duì)本基金的價(jià)值和收益作出實(shí)質(zhì)性判斷或保證，也不表明投資于本基金沒有風(fēng)險(xiǎn)。
基金管理人依照恪盡職守、誠(chéng)實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)，但不保證
基金一定盈利，也不保證最低收益。
基金投資者自依基金合同取得基金份額，即成為基金份額持有人和基金合同的當(dāng)事人。
與本基金/基金合同相關(guān)的爭(zhēng)議解決方式為仲裁。因本基金產(chǎn)生的或與基金合同有關(guān)的
一切爭(zhēng)議，如經(jīng)友好協(xié)商未能解決的，任何一方均有權(quán)將爭(zhēng)議提交深圳國(guó)際仲裁院，仲裁地
點(diǎn)為深圳市。
基金產(chǎn)品資料概要信息發(fā)生重大變更的，基金管理人將在三個(gè)工作日內(nèi)更新，其他信息
發(fā)生變更的，基金管理人每年更新一次。因此，本文件內(nèi)容相比基金的實(shí)際情況可能存在一
定的滯后，如需及時(shí)、準(zhǔn)確獲取基金的相關(guān)信息，敬請(qǐng)同時(shí)關(guān)注基金管理人發(fā)布的相關(guān)臨時(shí)
公告等。
投資人知悉并同意基金管理人可為投資人提供營(yíng)銷信息、資訊與增值服務(wù)，并可自主選
擇退訂，具體的服務(wù)說(shuō)明詳見招募說(shuō)明書“基金份額持有人服務(wù)”章節(jié)。
五、其他資料查詢方式
南方智匯量化選股混合型證券投資基金（A類份額）基金產(chǎn)品資料概要
以下資料詳見基金管理人網(wǎng)站[www.nffund.com][客服電話：400-889-8899]
●《南方智匯量化選股混合型證券投資基金基金合同》
《南方智匯量化選股混合型證券投資基金托管協(xié)議》
《南方智匯量化選股混合型證券投資基金招募說(shuō)明書》
●定期報(bào)告、包括基金季度報(bào)告、中期報(bào)告和年度報(bào)告
●基金份額凈值
●基金銷售機(jī)構(gòu)及聯(lián)系方式
●其他重要資料
六、其他情況說(shuō)明
暫無(wú)。
南方智匯量化選股混合型證券投資基金（A類份額）基金產(chǎn)品資料概要.pdf